汽车融资租赁的常见方案分析

引语：汽车融资租赁是一种依托现金分期付款的方式，在此基础之上引入出租服务中所有权和使用权分离的特性，租赁结束后将所有权转移给承租人的现代营销方式。通俗来说，是一种新型的大额分期购车方式。汽车融资租赁模式，最初形成于上世纪80年代中期。

上面这段引语来自百度百科对汽车融资租赁形式的表述。

今天就当前市场上最被消费者所知晓的融资租赁品牌中的一些代表来分析一波，看看融资租赁+分期买车到是怎么个逻辑。

重点分析：消费者和融资租赁公司在一辆车完成交易的过程中，各自的受益点都体现在什么地方。

汽车融资租赁的具体操作模式到目前为止，都已经比较成熟了，各家的差异主要体现在一些细节上，我们就以弹个车和京东汽车白条为例来说。

我自己没有使用过融资租赁的相关产品来获得汽车，但知乎网上有相关经历的网友或业内人士都做了很详尽的分析，我们先看下弹个车的案例。

=====知乎网友“迷茫的汽贸人”分析如下=====

本身是车商，建议要使用弹个车，先去外面问下落地价，月供，就拿雅阁舒适版来说

你第一年首付就得差不多7万，1年后再付14.3万尾款，相信大家也是分期还的，3年连利息算下来总价就得17.8万，加上首付的7万，你这辆车的成本就到了25万左右，你走正规渠道，全款落地按现在的行情价就是18.5万左右，按揭的话首付3成加保险购置7.2万左右，剩下7成12万左右按揭按现在银行利率算，中行2年7.2%，3年10.5%，连本带利3年13.2万，加上首付7万多，总成本20.5万左右。一个利息6.5万，一个利息2万。建议，实在想买车，按弹个车的方式每个月强制自己存一笔钱，一年后再一次性拿出来走正规程序按揭买车，18万的车要还6万的利息，我也是醉了。。。

====知乎网友“王晓混”案例======

在京东我看上的是小白用车卖的最好的别克英朗2017款，厂商指导价11.99万，去4S店给我的底价是裸车9.7万，加上购置税和保险等费用全款到手11万左右。京东的用车方案是首付最低20%，约2.1万，第一年月供1120元，并包含了购置税和一年车险，到期后结清尾款需要支付84000万，算下来总价仅比4S店全款买贵了0.9万左右。支付宝的天猫开新车金融方案首付可以最低10%（需要芝麻信用750以上），约1.2万，第一年月供2200元，到期支付尾款8万元，外加天猫用新车3000元的手续费，总价12万多，比京东小白用车贵了大概3000元。到期后两个平台还都可以选择退还车辆，分36期还款支付或者置换新车。如果选择退还车辆，就相当于花了第一年的首付和月供租了一年的新车，京东小白用车算下来第一年总花费34440元，天猫开新车方案第一年总花费41400元，比京东贵6960元。

这位知乎作者是个有故事的人，我们今天就只节选了关于融资租赁具体的这块。

====还有一个知乎作者“张峰”，和第一个差不多的分析====

做了一个调查，以弹个车上面的2016款标志3008 1.6TPH自动领航版为例。

总的购车款18400+1998*12+4506*36 =  204592元

在汽车之家上没有找到该款车型。不过按照上面的厂商知道价，姑且认为这款车就是汽车之家上的 标致3008 2016款 1.6THP 自动潮流版 。这款车的经销商报价16.77万。

参照汽车之家的购车计算器。如果贷款首付30%，贷款三年，实际总支付为195812元。

弹个车的总支出多出将近10000元，这还不包含其他的隐形消费。当然首付比例有差距，这个是见仁见智的事情。

总结：弹个车上面的车基本都是市场上优惠幅度比较大的车。然后利用厂商指导价来卖车。

以上三个案例中两个是以弹个车为例，一个是京东汽车白条，从各自案例的描述对比中我们可以知道两者差距不大，主要是在首付比例、月供、尾款支付方式上略有差异，这里再次感谢下知乎网友的分析和案例。

通过分析我们大概可以得出这样一个公式：

（首付 + 第1年月供×12期 ）+ 尾款 = 总购车成本

这个公式基本上概括了当前汽车融资租赁产品的实践操作模式，我们对该公式的各个参数进行一一说明，这个公式解析完成后，我们就会知道上述几个案例中“消费者最后总购车成本比直接全款购车要高出很多”的原因。

关于首付，一般是所购车辆厂商指导价的1~2成之间，通常会比直接银行贷款分期买车要低10个百分点或更多；

第1年月供×12期，这个就很容易明白，选择金融产品的时候都会明确这些的；

尾款，就是一年后你如果要买下这辆车所需要支付的总额，尾款的支付方式一般是两种，一次性支付完成，分期支付一般是24期或36期，根据还款期数算出每月还款金额；

总购车成本，就是你完成所有尾款后的总花费，关于这个“=”是基于选定具体车型并确定了按厂商指导价作为卖车给你的价格才成立的；

因为汽车融资租赁引入出租服务中所有权和使用权分离的特性，上面会有“第一年”这样的特定时间段，通常称为“1+N”付款模式，在第一年车辆的所有权是归融资租赁公司所有，出租给你的只是使用权，这就是所谓的“以租代购”先付一少部分钱把车开上了。

（首付 + 第1年月供×12期 ） = 第一年的费用

消费者第一年的费用根据上面的公式很容易算出来，相当于租用一年的费用。

融资租赁公司通常会说赠送“车辆购置税”、“1年保险”这些，但事实情况是这样的，这些公司需要先把汽车买下来、上牌、上保险、交税后才有所有权，然后才能租给你。

购车用户在这一年中使用可以完全使用汽车，是因为这些金融公司帮你垫付了一部分购车款，方便用提前用上汽车，这是用户的受益点，而且门槛确实比银行贷款要低很多，更快捷、更灵活这都是不争的事实。

当然汽车金融公司也不是慈善公司，也还是要赚钱的，而且在你完成尾款支付的整个过程中可以获得可观的利润。

这些利润组成一般是几个方面，上面第三个案例中提到卖给消费者的车是按厂商指导价计算的，这些金融公司都会选取市场上优惠幅度比较大的车来做融资租赁，再按厂商指导价来卖，这个差价是一个不小的利润；

其次，在第一年的月供和后面的尾款分期支付时候会有利息，这个利息通常比从银行直接贷款分期还款要高，这也是其利润来源之一；

在一年后你确定支付尾款，获得车辆的所有权的时候，如果你的保养、保险等也还在这些金融公司或其相关店面做的话，也是其利润来源的一部分，不过这个和4S店的售后消费就基本一致了。

其它的一些隐性消费之类的，现在这么多做汽车融资租赁的，肯定也会有不少消费者会遇到，比如有些网友提到的提车费之类的不算在上述费用中等等。

消费者和融资租赁公司在一辆车完成交易的过程中各自的受益点基本都理清了，可能网上现在很多人还认为汽车融资租赁就是个“坑”，但这其实是消费升级下的年轻群体喜欢追求更好的生活，所选择的用车方式，同时在现金流上的灵活度更高，都是各取所需双向选择的结果，也是其存在的市场价值体现。

上面的提到的弹个车和京东汽车白条其实都有其用户体验的问题，具体什么问题看上面的案例你就能感受一二。

今年刚上线的一猫汽车的融资租赁品牌“快弹车”，基于一猫已经覆盖全国3000余家线下店，200余家中转库，可实现就近仓储配送的渠道优势，以及更加丰富的车型品类，快弹车合作品牌均为一手车源，预先买断，目前合作21个主流品牌的100多个车型；加上其说的要实现“当日提车”这样的宣传，不知道能否解决上述两个品牌所遇到的问题，我们一期待下吧。

最后补充一句：本文讨论的主要是用户在一年后选择支付尾款购买汽车的情况，用户选择不支付购买的情况有机会在另起一篇。

一猫汽车2018战略发布会：//news.emao.com/news/201801/27346.html

快弹车如何帮消费者高效买车：//news.emao.com/news/201801/27370.html

一猫融资租赁品牌快弹车宣传片：//v.emao.com/videos/2415.html

一猫汽车2018招商加盟：//zt.m.emao.com/201801/jxsjm/index.html